Как извлечь доход из зарубежной недвижимости

19 августа 2009 года
| Рубрики: Рынки и цены, Инвестиции и финансы

Зарубежная недвижимость сегодня опять интересует покупателя. В качестве дополнительного бонуса, продавцы обещают, что «при необходимости вы легко сдадите свою недвижимость». Утверждение, мягко говоря, спорное: сдача в аренду – занятие весьма хлопотное. И доходы от нее могут оказаться значительно ниже, чем планировалось.


Сдается все?

Тезис о том, что «любая недвижимость может быть сдана в аренду», на поверку оказывается вовсе не таким уж справедливым. Возьмем пример, знакомый каждому: «сборно-щелевые» домики на дачных участках в шесть соток в Подмосковье. Сдавать их возможно только на лето, на остальные же девять месяцев они не сдаются в принципе, ни за какие деньги.

«Для того чтобы объект хорошо сдавался, необходимо сочетание множества факторов, – говорит Рената Матяш, руководитель департамента зарубежной недвижимости компании IntermarkSavills. – Это местоположение недвижимости, близость к морю (если речь идет о курорте на побережье), наличие инфраструктуры вокруг: для человека, снимающего на короткое время дом или апартаменты, очень важен комфорт». При покупке недвижимости с целью последующей сдачи в аренду надо особенно внимательно к этому отнестись. Неплохо бы заранее изучить реальную ситуацию по аренде.

На практике, к сожалению, часто бывает иначе. «Очень многие приобретали недвижимость в другой стране, совершенно не зная местных реалий», – говорит Татьяна Сташкевич, руководитель департамента загородной недвижимости корпорации «Рескор». Часто покупка делалась по завышенной цене или, наоборот, очень дешево, когда объект обладал ярко выраженными дефектами, а сдать все хотят, ориентируясь на самые высокие цены, подчеркивает Сташкевич. Очень типичный пример: дом находится в 1,5-2 км от моря, а его владелец почему-то считает, что арендная плата за него будет такой же, как и за жилье, находящееся недалеко от пляжа.


Считаем правильно!

Классический расчет доходности аренды: поделить ежемесячную арендную ставку на цену, по которой объект недвижимости приобретался. Возьмем для примера недавние московские реалии: однокомнатную квартиру можно было купить за 4 млн руб., а сдать в аренду – за 20 тыс. В месяц получается 0,5%, в год, соответственно, 6%. Но такой подход, к сожалению, слишком приблизителен: есть масса корректирующих факторов, и все они не в пользу рантье (особенно, если учесть реалии сегодняшнего дня).

Например, подоходный налог. В России его иногда платят, иногда нет, однако о титанических усилиях налоговых органов по выведению арендодателей из тени в последнее время говорится очень много. Совершенно очевидно, что где-нибудь в Германии не заплатить налоги просто невозможно, особенно иностранцу. «В большинстве европейских стран размер налога составляет 15-20% от прибыли», – говорит Юлия Титова, руководитель отдела зарубежной недвижимости корпорации «Бест-Недвижимость». Также не стоит забывать, что во всех странах имеются налоги на покупку недвижимости (от 2 до 10%), нотариальные расходы при покупке недвижимости (от 1 до 7% от стоимости недвижимости), ежегодные налоги (от 0 до 2%), расходы на содержание и коммунальные платежи. В некоторых странах обязательно страхование недвижимости, если она приобреталась с использованием ипотеки.

Ситуация осложняется и тем, что в разных странах существуют различные традиции. Например, на Кипре за электричество и воду платит арендатор, а в Испании – арендодатель, как отмечает Юлия Титова. В общем, потенциальному рантье нужно как минимум хорошенько разобраться во всех этих нюансах.


Найдем управу

К счастью, существует особый вид услуг – доверительное управление. Это когда местная фирма берет на себя все хлопоты по сдаче недвижимости в аренду – разумеется, за определенное вознаграждение. Многие застройщики уже поняли привлекательность такой опции для покупателей и сразу предлагают ее. «Очень часто при выходе на рынок того или иного проекта этот вопрос уже продуман застройщиком, – говорит Рената Матяш. – И я бы советовала обращать внимание именно на такие проекты. Зачастую покупателю сразу предлагается некий фиксированный доход от аренды, что очень удобно. Как правило, этот вопрос продуман в курортных местах популярных туристических направлений, таких как Турция, Болгария, Черногория, Хорватия, Испания, Греция и Кипр».

То, насколько четко и ответственно будет работать управляющая компания, зависит в первую очередь от страны. В Западной Европе или Северной Америке все эти схемы существуют многие десятилетия, там все продумано и жестко выстроено, отмечает Наталья Ветлугина, руководитель аналитической службы компании «Новый город». Так что «сюрпризов» не будет. Но если речь идет о каких-то других странах (например, Восточной Европы), то там можно столкнуться с такими же «нюансами», как и у нас. Так что, чтобы разобраться во всем, надо некоторое время в стране пожить.

Аналогичной точки зрения придерживается и Юлия Титова: по ее словам, рынок фирм, занимающихся доверительным управлением, хорошо развит в «старых» странах Евросоюза. В странах – новых членах ЕС все уже значительно хуже, а в кандидатах – совсем плохо. Но если вы покупаете недвижимость через нормально работающую компанию в Москве – вам всегда порекомендует фирму по обслуживанию или сами предложат послепродажный сервис.


Где гарантии?

Вопрос очень сложный и объемный – его явно невозможно осветить в одной статье. Тем более что все страны разные, и везде свои традиции подобного бизнеса. В качестве некоей универсальной рекомендации можем дать только одну: перед подписанием контракта обязательно консультироваться с юристами той страны, где находится недвижимость. Причем не со специалистами управляющей компании, которые по определению являются заинтересованной стороной, а с независимыми экспертами. Только такая предосторожность поможет избежать проблем в будущем.

Пока услуги доверительного управления не очень востребованы нашими покупателями. Как отмечает Наталья Ветлугина, связано это в основном с тем, что на зарубежную недвижимость не смотрят как на инструмент заработка. Бедным людям она недоступна, богатые же предпочитают что-то другое, что приносит куда большие доходы. А квартира или дом за границей – это красивая «игрушка» для собственного использования. Но в перспективе этот рынок явно будет развиваться – так, во всяком случае, происходит во всем мире даже не смотря на кризис.

Текст: Василий Андреев

журнал "Собственник"

Условия цитирования материалов Prian.ru

Комментарии

Оставить комментарий

ОПРОС

Рассматриваете ли вы возможность покупки недвижимости на вторичном рынке?

Полезные статьи:

Статьи

Содержание недвижимости в Греции

Какие налоги придется заплатить при владении недвижимостью в Греции? От чего зависит размер коммунальных платежей и как их рассчитать? Сколько стоят услуги управляющей компании? И в какую сумму обойдется проживание в стране? На эти и многие другие вопросы вы найдете ответы в этом материале. Читать

ТОП-10 лучших стран для жизни на пенсии

Есть люди, которые хотели бы всю жизнь прожить в одном городе и одной стране. А есть и те, то мечтает на старости лет переехать за границу. Причины у них разные. Кто-то мечтает о море и солнце, кто-то ищет лучшего качества жизни. Самые «продвинутые» изучают программы социального обеспечения для пенсионеров. Так какую страну лучше выбрать? Prian.ru приводит список самых достойных и объясняет причины. Читать

Инвестиции в отели Словении

Туризм для Словении один из основных источников дохода. В небольшой стране туристическими являются все ее регионы – без исключения. А значит у отельного бизнеса есть перспективы. Эксперты Century 21 Slovenia и Future Real Estate анализируют инвестиции в словенские гостиницы. Читать

Инвестиции в торговые центры Словении

Торговые центры – крупные и не очень – лакомый кусок для инвесторов в Западной Европе. А значит, и в Словении. Но, разумеется, национальная специфика есть и здесь. Специалисты Future Real Estate и Century 21 Slovenia во втором материале своего спецпроекта отвечают на вопрос, какие помещения в торговых центрах могут принести прибыль лично вам. Читать

Инвестиции в небольшие торговые помещения в Словении

Многим арендаторам не нужны гигантские площади. Запросы от владельцев магазинов, страховых компаний, юридических фирм заставляют обратить внимание на еще один тип объектов, привлекательных для сохранения и накопления капитала. Это небольшие торговые помещения. О перспективах этого сегмента в Словении – в очередном материале от экспертов Сentury 21 Slovenia и Future Real Estate. Читать